财通证券股份有限公司（以下简称“公司”）是一家经中国证券监督管理委员会批准设立的综合性证券公司，前身是1993年成立的浙江财政证券公司，现为浙江省政府直属企业，总部设在浙江省杭州市，注册资本46.44亿元。公司于2017年10月24日在上海证券交易所挂牌上市，股票简称“财通证券”，股票代码601108。
注册地址：浙江省杭州市西湖区天目山路198号财通双冠大厦西楼。
2022年收入构成：财富管理业务32.15%；受托资产管理业务31.76%；总部后台及其他21.16%；证券信用业务11.33%；投资银行业务8.93%；境外业务1.04%；抵销-1.2%；证券自营业务-5.17%
一、公司股东及实际控制人公司控股股东为浙江省金融控股有限公司，实际控制人为浙江省财政厅。
二、公司简要及沿革1.财通证券经纪有限责任公司成立
2002年6月13日，中国证监会下发了《关于同意财通证券经纪有限责任公司筹建方案的批复》（证监机构字〔2002〕164号），同意以浙江财政证券公司为主体，与其他9家省内国资企业联合组建财通经纪。2002年8月26日，财通经纪各出资人签订了发起人协议，出资人为10家公司，注册资本为50,080万元。2003年6月11日，财通经纪在浙江省工商局登记设立，取得《企业法人营业执照》（注册号：3300001009795）。
2.财通证券经纪有限责任公司吸收合并天和证券
2006年10月25日，中国证监会下发《关于财通证券经纪有限责任公司吸收合并天和证券经纪有限公司的批复》（证监机构字〔2006〕255号），批准财通经纪吸收合并天和证券的方案。
3.财通证券经纪有限责任公司增资扩股
2006年10月24日，中国证监会下发了《关于财通证券经纪有限责任公司增资扩股的批复》（证监机构字〔2006〕252号），批准了本次债转股的增资扩股方案，增资后注册资本由500,800,000.00元增加至681,739,522.00元。
2006年12月25日，中国证监会下发了《关于财通证券经纪有限责任公司增资扩股的批复》（证监机构字〔2006〕316号），批准了由浙江财开以现金方式对财通经纪进行增资100,000,000.00元增资扩股方案。2007年1月15日，财通经纪在浙江省工商局办理了工商变更登记，领取了新的《企业法人营业执照》，注册资本增加至781,739,522.00元。
2008年12月11日，浙江省人民政府国有资产监督管理委员会下发《关于财通证券经纪有限责任公司增资扩股后股权结构的批复》（浙国资法产〔2008〕72号），同意财通经纪增资345,120,000.00元。2008年12月12日，财通经纪在浙江省工商局办理了工商变更登记，领取了新的《企业法人营业执照》，注册资本增加至1,126,859,522.00元。
4.财通证券经纪有限责任公司变更为财通证券有限责任公司
2009年3月9日，中国证监会下发了《关于核准财通证券经纪有限责任公司变更公司章程重要条款的批复》（证监许可〔2009〕217号），核准财通经纪名称变更为“财通证券有限责任公司”。2009年3月17日，财通经纪就上述变更事项在浙江省工商局办理了工商变更登记手续，并领取了新的《企业法人营业执照》。
5.财通证券有限责任公司增资
2011年8月4日，浙江省财政厅下发《关于同意财通证券有限责任公司增资扩股方案的复函》（浙财外金〔2011〕48号），同意财通证券注册资本增加至14亿元。2011年11月23日，中国证监会下发了《关于核准财通证券有限责任公司变更注册资本的批复》（证监许可〔2011〕1859号），核准财通有限注册资本由1,126,859,522.00元变更为1,400,000,000.00元。2011年12月14日，财通有限在浙江省工商局办理了工商变更登记，领取了新的《企业法人营业执照》。本次增资完成后，财通有限的注册资本为14亿元。
6.财通证券股份有限公司成立
2013年2月1日，浙江省财政厅下发《浙江省财政厅关于同意财通证券有限责任公司整体变更设立股份有限公司的批复》（浙财金〔2013〕11号），同意财通有限整体变更设立股份有限公司。2013年7月24日，中国证监会下发《关于核准财通证券有限责任公司变更为股份有限公司的批复》（证监许可〔2013〕968号），核准财通有限变更为股份有限公司。2013年10月15日，财通证券在浙江省工商局办理了变更登记，换发《企业法人营业执照》（注册号：330000000022291），注册资本变更为1,800,000,000.00元，公司类型变更为股份有限公司（非上市）。
7.财通证券股份有限公司增资
2014年12月5日，浙江省财政厅下发《浙江省财政厅关于同意财通证券股份有限公司增资扩股的批复》（浙财金〔2014〕63号），同意财通证券实施非公开定向增资扩股。2014年12月30日，浙江证监局下发《关于核准财通证券股份有限公司变更注册资本的批复》（浙证监许可〔2014〕195号），核准财通证券注册资本变更为3,100,000,000.00元。2015年1月6日，财通证券在浙江省工商局办理了变更登记，领取了新的《企业法人营业执照》（注册号：330000000022291），注册资本变更为3,100,000,000.00元。
财通证券于2015年4月27日召开2014年年度股东大会，全体股东一致审议通过了《关于定向增资的议案》，同意公司向20名老股东定向发行1.3亿股进行增资，增资完成后，公司注册资本为3,230,000,000.00元。2015年5月13日，财通证券在浙江省工商局办理了变更登记，领取了新的《企业法人营业执照》。2015年5月20日，财通证券就本次增资事项向浙江证监局报送了《财通证券股份有限公司关于增加注册资本的备案报告》（财券〔2015〕153号）及相关备案文件。
8.财通证券股份有限公司挂牌上市
2017年9月22日，经中国证监会《关于核准财通证券股份有限公司首次公开发行股票的批复》（证监许可〔2017〕1729号）核准，财通证券公开发行人民币普通股（A股）股票35,900万股。本次发行完成后，公司注册资本由3,230,000,000元变更为3,589,000,000元，天健会计师事务所（特殊普通合伙）出具了天健验〔2017〕406号验资报告,2017年12月21日，公司完成工商变更登记。
9.财通证券股份有限公司可转债
2020年12月10日，经中国证监会《关于核准财通证券股份有限公司公开发行可转换公司债券的批复》（证监许可〔2020〕2927号）核准，财通证券公开发行3,800万张可转换公司债券，每张面值人民币100元，发行总额人民币38亿元。经上海证券交易所自律监管决定书〔2020〕425号文同意，财通证券38亿元可转债于2020年12月28日起在上海证券交易所挂牌交易，债券简称“财通转债”，债券代码“113043”。根据相关规定和《财通证券股份有限公司公开发行A股可转换公司债券募集说明书》的约定，该次发行的“财通转债”自2021年6月16日起可转换为财通证券股份，当前转股价格为11.49元/股。截至2022年12月31日，财通证券A股可转债累计有242,000元转换为A股股份，累计转股数量为18,631股，占可转债转股前公司已发行股份总额的0.0005%，尚未转股的可转债金额为3,799,758,000元，占可转债发行总量的99.9936%。
10.财通证券股份有限公司配股
2022年1月21日，经中国证监会《关于核准财通证券股份有限公司配股的批复》（证监许可[2022]178号）文件核准，公司面向原股东配售1,076,704,995股新股。本次配股以股权登记日2022年3月30日上海证券交易所收市后公司总股本3,589,016,653股为基数，按每10股配售3股的比例向全体股东配售股份。截至配股认购缴款结束日（2022年4月8日），本次配股有效认购数量为1,054,713,257股，其中新增注册资本（计入股本）1,054,713,257元。天健会计师事务所（特殊普通合伙）出具天健验〔2022〕135号验资报告。本次配股发行完成后，公司股本增加至4,643,729,910元。2022年7月12日，公司完成注册资本变更，注册资本变更为4,643,730,080元。
三、内部机构设置四、员工情况
五、主要财务数据
截至2022年12月31日，公司总资产为1，256.92亿元，较上年末增长13.83%；归属于上市公司股东的所有者权益为329.51亿元，较上年末增长30.73%；营业收入为48.27亿元，同比下降24.67%；归属于上市公司股东的净利润15.17亿元，同比下降40.88%。
主要营业收入分析如下：（1）实现手续费及佣金净收入31.39亿元，同比下降8.37%，其中经纪业务手续费净收入同比下降13.06%、投资银行业务手续费净收入同比下降29.95%、资产管理业务手续费净收入同比增长5.42%；（2）实现利息净收入7.47亿元，同比下降8.76%；（3）投资收益及公允价值变动收益8.69亿元，同比下降58.34%，主要系受市场影响，权益投资收益同比减少。
六、各项业务情况公司按照省委、省政府赋予的新定位、新目标、新要求，坚持以党建为统领，系统谋划并实施“137N”全新战略体系，统筹推进“服务大局、争创一流、除险保安”各项工作，战略共识进一步达成，发展质量进一步提升，数字变革进一步加快，综合金融服务能力进一步加强，在全力构建“投行+投资+财富”三驾马车并驾齐驱的新财通方面，取得了积极进展和明显成效。
报告期内公司从事的主要业务分为十大板块，分别是财富管理业务、投资银行业务、证券资产管理业务、证券投资业务、证券信用业务、期货业务、境外证券业务、基金业务、私募股权投资基金业务和另类投资业务。
财富管理业务是通过线下线上相结合的方式为客户提供证券经纪及期货IB、产品销售、投资顾问、基金托管等一揽子财富管理服务。
投资银行业务是运用股权融资、债权融资、新三板、并购、财务顾问等多种手段为企业和政府客户提供直接融资服务，主要包括证券承销与保荐业务、新三板业务及财务顾问业务等。
证券资产管理业务是通过集合计划、专项计划、定向计划以及公募基金为机构和个人客户提供券商资产管理服务。
证券投资业务是指公司以自有资金在价值投资、稳健经营的前提下，从事股票、债券、衍生品等多种自营证券、交易和做市业务。
证券信用业务是为客户提供融资融券、股票质押式回购、约定式购回等资金融通服务。期货业务是为客户提供期货经纪、财富管理、资产管理、风险管理等服务。
境外证券业务是为境内外客户提供跨境投资、融资、理财等综合服务。基金业务是为机构和个人客户提供公募产品、专户产品等资产管理服务。
私募股权投资基金业务是从事私募股权投资基金、并购基金、政府产业基金等各类股权投资基金的管理。
另类投资业务是从事《证券公司证券自营投资品种清单》所列品种以外的金融产品等投资。
公司业务主要围绕上述主营业务展开，通过提供综合金融产品和服务获取各类手续费及佣金收入、利息收入、投资收入等。
2022年，资本市场遭受国内外不确定因素影响，震荡波动加剧，A股市场各大指数均出现下跌，证券行业与资本市场高度正相关，全年整体业绩受到拖累。但随着国内资本市场改革的全面推进，科创板做市商交易落地、北交所融资融券业务即将推出、个人养老金制度落地，通过不断创新改变着市场生态。每一项创新既离不开证券行业的参与，也正为重塑证券行业的发展格局。证券行业作为资本市场的重要参与者，在服务实体经济中迎来新的发展机遇期，业务转型不断深化，经营情况整体向好。截至2022年末，证券公司总资产为11.06万亿元，净资产为2.79万亿元，净资本为2.06万亿元，分别较上年末增长4.41%、8.52%、4.69%。2022年，140家证券公司实现营业收入3，950亿元，同比下降21.38%；实现净利润1，423亿元，同比下降25.54%。（数据来自中证协，2022）。
（一）财富管理业务市场环境
2022年，A股市场震荡下行，万得全A指数、上证综指和深证成指分别下跌5.57%、15.13%和25.85%；沪深两市全年日均股基交易额1.02万亿元，同比减少10.53%；证券公司全年代理买卖证券业务净收入（含席位租赁）为1，130.86亿元，同比下降15.51%；实现代理销售金融产品净收入154.88亿元，同比下降25.14%。
经营举措及业绩
2022年，公司加速财富管理转型和分公司综合化改革，以客户为中心，全面深化“财通赢家理财专家”财富品牌建设，助力实现共同富裕目标，取得积极成效。代理买卖证券业务收入市占率回升，排名上升至第26位；代销金融产品收入行业排名上升5位，至第19位。杭州、上海、江苏分公司“小财通”综合化改革进程迈出新步伐，试点工作顺利推进，根据资源禀赋配套落实“一司一策”支持政策。
全年客户数量和资产规模增速均跑赢市场，期末母公司客户数突破286万户，较上年末增长15%；客户资产规模6，336亿元，其中是机构客户数量与资产规模取得较快增长。全年新增机构客户数1，547户，机构客户资产2，923亿元，机构客户资产占比达46.17%。利用智能算法交易服务，满足头部量化机构交易需求，实现智能算法累计成交金额765亿元。券结、托管等新业务规模快速发展，协作创新公募基金“托管+销售+券结”新模式增厚业务收入，截至2022年底，公司托管资产规模222亿元，托管产品487个，托管收入同比增87%；落地券结产品28只，合作公募基金6家，券结规模同比增长81%。
财富管理转型显成效，产品客户覆盖面、产品化率快速增长，产品质量及品牌建设、基金投顾业务有效发展。报告期末，2022年公司实现金融产品年化保有份额（不含货币类金融产品）395.1亿，较2021年的344.8亿增长14.6%；公募基金保有规模逆势提升，较去年末增长29%。持续加强“财通赢家”品牌产品服务体系建设，不断优化赢家系列产品，形成自上而下统筹管理的销售合力，公募、私募、固收类赢家产品全面跑赢市场对标收益率。基金投顾业务展业元年签约规模居同类券商前列，策略业绩表现优异，各大线上渠道均实现布局。截至2023年3月24日，公司基金投顾的纯权益策略“财星选价值”和“财星选成长”成立满一周年，以近一年8.63%和7.77%的绝对收益、8.22%和12.34%的最大回撤，业绩跑赢同期所有公募FOF基金（数据来自wind）。启动“3510一企一策”助力共富行动，落地标志性成果。推出“共富”系列产品，践行普惠金融服务。2022年，共富类产品销售额占公司金融产品总销售规模比例提高到20%以上，全年累计销售破百亿。开发“共富”数智工具，搭建服务企业融通发展的公益数智系统。金服宝小微平台已覆盖旗下园区内2，000家企业；金服宝盘股系统累计签约453家公司，日均托管资产超过140亿元，托管股权激励期权资产50余亿元。强化“共富”投教功能，开展“理财有方财通万家”投教专项活动1186场，助力打造青田、衢州共富样板，覆盖投资者近10万人。
数智财富建设取得进步，公司开发的“展招”平台在精准客户推送、断点挽留、挖掘存量等场景应用成熟，赋能前台人员客户挖掘，有效激活存量客户近10万户。另外，在保障技术安全和数据隔离的前提下，积极与互联网平台开展证券业务服务合作，推动跨平台线上展业，财通证券资管、财通基金的产品和服务均已对接蚂蚁财富平台，部分产品已进入蚂蚁优选，并通过蚂蚁财富平台进行销售；同时财通证券财富号、财通证券资管财富号、财通基金财富号等均已在蚂蚁财富平台上线，2022年线上新增户数创六年新高，同比增长46%。
2023年展望
2023年，财富管理业务将紧紧地围绕机构化转型和分公司综合化改革这条主线，聚焦产品质量，扩大产品销售；聚焦服务客户，做优信用业务；聚焦全价值链，拓展机构业务；加强人才队伍、培训体系、考核机制、数智财富和除险保安五大项工作。具体而言：
一是优化分支机构布局与分类管理，提升队伍建设能力。省内重点推进浙江山区26县服务全覆盖工作，省外优化重点区域布局，提高与浙商发展集聚较好地区的匹配度，同时对现有网点进行优化提升。打造分支机构负责人、机构业务团队、后备干部人才梯队和财富顾问4支队伍，开展系统培训，提升业务能力。
二是推进收入结构和客户结构优化转型。进一步提升产品研究能力、产品销售能力、资产配置能力。基金投顾深化打造“财管家”品牌，推出更多“固收+”和权益类标准拳头产品和定制产品，提升业绩排位，深化顾问服务，创新运营推广，以渠道开发和分支机构存量产出提升为两大抓手，增加业务收入。以理财产品和营销竞赛为抓手，不断扩大有效客户和产品客户数量。通过提供个性化服务开展私人银行业务，通过资产配置服务高净值客户，通过家族信托提供个性化增值服务。
三是做大做强机构业务。丰富全生命周期展业工具，重点打造“财悦享”和机构APP等项目，建立健全机构客户经理队伍，构建与同业机构协同合作一本账机制，与银行、私募等同业机构共同策划和提升服务企业的产品和能力，探索特色化同业机构客户服务及合作模式。搭建智能化算法服务平台，引入更多优秀算法服务供应商，同时部署算法总线，打造财通算法服务核心竞争力。构建高效的机构业务项目协同机制，实现跨条线业务的高效对接，推动更多项目落地。
四是做精做深各类线上渠道，提升数字化运营成效。以“1个APP+N个渠道”的服务生态，建设客户分层运营体系，提升新增与存量客户的有效率和价值转化。紧抓头部互联网平台渠道的合作机会，精选中小垂直渠道开展合作，扩大客户规模。全面推动内容产品化，加快决策工具上线，打通内外渠道，实现获客到投顾创收的无缝衔接，逐步形成“新媒体+”获客和创收的业务体系。
（二）投资银行业务市场环境
2022年，受到二级市场表现的拖累，股权融资的数量与规模双双走低，共完成972单项目（按发行日期统计，下同），融资金额达16，282.48亿元，同比分别减少17.91%和11.54%。具体而言，共有416家企业完成境内首发上市，同比减少20.00%，融资规模为5，222.55亿元，同比减少13.39%；共有556家境内上市公司实现再融资，同比减少16.27%，融资规模为11，059.92亿元，同比减少10.65%。
2022年的信用债市场，经历了从年初监管政策收紧，年中财政体系严肃问责隐债案例，到四季度信用债市场剧烈波动等多重因素的压力，信用债市场小幅收缩。2022年，全国公司债和企业债的累计发行规模为34，586.25亿元，同比减少11.15%，公司债和企业债发行规模同比分别减少10.49%和16.32%（数据来自Wind）。
经营举措及业绩
2022年，公司把打造一流现代投资银行作为“一号工程”，以改革破发展难题，优化投行管理体系，构建作战指挥系统，打造投行集团军作战模式，建立“金为实服务”生态共同体，形成财通特色投行差异化发展路径。围绕国家重大战略、浙江经济社会发展大局，公司聚力打造“科创投行国资投行共富投行”三大特色业务名片，持续深耕浙江和浙江人经济，深耕企业全生命周期陪伴成长，深耕山区海岛跨越式高质量发展，展现财通作为省属金融国企的责任和担当。2022年，财通投行业绩实现跨越式发展，品牌建设成效明显，影响力大幅提升，为助力中国式现代化和浙江“两个先行”作出积极贡献。全年走访企业近1300家次，为近200家客户提供综合金融服务，提供直接融资715.63亿元。
股权业务方面，2022年实现IPO过会两位数佳绩，过会率100%。其中，浙江地区IPO过会9单，市占率为11.39%，过会数量位列全省第一，实现历史性突破。部分细分领域先行进入行业前十，包括重大资产重组独立财务顾问行业排名第七，北交所上市家数行业排名第八，创业板过会家数行业排名第十。IPO过会数量、创业板IPO过会数量、北交所上市数量等多项细分领域位居浙江市场首位。
债券业务方面，债券业务逆势增长，浙江省内承销规模市占率创新高。债券承销总规模为675.67亿元，同比增长5.82%；企业债和公司债承销609.83亿元，行业排名第17，同比提升2位；浙江省内企业债和公司债承销508.02亿元，省内市占率为13.11%，位列全省第三。
2023年展望
2023年，公司将秉持“金为实服务”理念，围绕浙江省委、省政府重大决策部署，以“走在前列、干在实处、勇立潮头”的使命感，勇担“凤凰行动”主力军，全力实施“137N”战略体系，紧扣“打造一流现代投资银行”主线，大力打造集团军作战模式，重点开发链主型客户、龙头产业园区、头部私募股权机构与中介机构，着力打造“平台型投行”，构建外部生态圈大协同，加速业务落地。
股权业务以产业为主、区域补充，主动对接315创新体系建设工程，聚焦415X先进制造业集群和专精特新企业，充分挖掘财通浙江唯一省属证券公司、深耕浙江经济和浙商经济的优势，持续深耕企业全生命周期，推动创新链产业链金融链深度融合。深入开展“雄鹰伴飞”计划，不断增厚IPO储备塔基，支持更多科技型企业和专精特新企业走向资本市场。
债券业务以区域为主、创新补充，以网格化分工深度服务浙江，持续提升薄弱地区的市占率。充分发挥债券创新业务专班的作用，积极落实公司“三大专项行动”，推进与海岛山区县、共同富裕等主题相关的创新债券产品快速落地。持续加强与分支机构、其他条线的业务协同，以区域“小财通”的形象，根植当地，以地方债务化解、国企改革、资产盘活等政策切入口，加强对主平台和高评级省属国企的服务能力。
（三）证券资产管理业务市场环境
2022年，在众多不确定市场因素影响下，股市震荡下行，权益业务高度承压；债市净值急跌，固收遭遇巨额赎回。虽为资管新规元年，但行业转型阵痛尚未褪去、发展压力又随之而来。截至2022年末，证券行业资产管理业务规模为9.76万亿元，同比下降10.27%；全年实现资管业务净收入270.97亿元，同比下降14.75%（数据来自中证协）。
经营举措及业绩
2022年，公司通过财通证券资管公司开展境内证券资产管理业务。财通证券资管公司通过提升跨条线协同能力，全力落实“集团协同一本账”发展；突出实战实效，高质量践行“深耕浙江”战略；探索产品共富模式，打造山区共富样板，推进母子公司共富协同；打通数据“动脉”，聚焦聚力数字化改革，各业务条线取得良好发展成效。截至2022年末，总管理规模2，461亿，同比增长10.5%。公募管理规模超过1，000亿元，位列券商资管第三。2022年，财通证券资管实现营业收入人民币150，165.93万元，净利润人民币45，782.75万元，均实现逆市增长。
2022年公司证券资产管理业务规模情况如下表所示：
数据来源：公司内部统计，2022年度2023年展望
2023年，财通证券资管将适应变化、抢抓机遇，全面提升业务综合竞争力，具体而言：一是固收业务以“低波动、稳收益”为纲，不断优化业务结构，推动业务平稳转型；二是权益业务均衡投资与细分赛道并重，持续打磨投研能力，培育优秀的长期业绩；三是加大新兴业务孵化力度，积极把握养老业务的黄金机遇，试水宽基指数，把握市场机遇寻求规模增长点；四是深挖实体企业融资需求，打造特色ABS及REITs业务，加强投融联动，整合集团资源，携手打造具有财通特色的ABS业务品牌。
（四）证券投资业务市场环境
2022年，资本市场呈现全年整体低迷、风格快速轮动、存量博弈加剧的局面，年末债券市场出现剧烈波动，给券商证券投资业务带来巨大挑战。
经营举措及业绩
2022年，公司权益主动投资在逆境中管控风险，通过调整仓位水平、精选赛道、优选个股等方式积极做好投资管理工作，取得一定成效。
固定收益投资加大资产配置，及时对债券持仓结构调整，扩大了利率债和地方债的配置规模；积极拓展新业务，尝试公募REITs、银行业信贷资产登记流转中心业务、受信用保护债券质押式回购、中保登业务等新业务品种；积极践行数智化转型，开发完成了STP智能交易平台。
场外衍生品业务快速实现业务体系化布局。实现场外衍生品业务规模的逆势增长，累计新增衍生品名义本金规模134亿元；开发了“收益互换+折价股套利”以及“收益互换+TOF”等创新型中性业务模式，累计落地业务5.5亿元。
科创板做市业务从零到一，取得首批做市商资格。公司于2022年9月15日取得首批科创板做市商资格，并于10月31日正式启动科创板做市业务。
2022年公司投资管理部和固定收益部自营业务规模情况如下表所示：
数据来源：公司内部统计，2022年度2023年展望
2023年，公司证券投资业务将强化部门的投研体系建设与团队建设，固收投资持续推进投资规模与业务种类双提升，深化大类资产配置业务发展，加强对市场新品种、新结构、新模式的跟踪和研究，丰富交易品种，构建起多市场、多维度、多结构的大类资产配置格局。衍生品业务推动各细分业务齐头并进，促进收入多元增长，同时积极推动客户分级体系建设，持续做大客户基本盘。做市类业务不断优化现有策略，积极开发策略组合，实现义务和盈利有效并行；同时，力争在交易所债券做市、ETF做市等领域取得突破。
（五）证券信用业务市场环境
截至2022年末，全市场融资融券余额为15，404亿元，同比减少15.92%，其中融资余额14，445亿元，同比减少15.63%；融券余额959亿元，同比减少20.15%；两融余额占A股流通市值比重2.33%，较上年末降低0.12个百分点；场内股票质押融出资金为2，124亿元，同比下降6.43%；股票质押回购利息收入131亿元，同比下降19.14%（数据来自中证协、中国证券金融公司、wind，2022）。
经营举措及业绩
2022年，坚持以客户为中心和金为实服务理念，大力推广“信用业务+”模式，发掘市场处于震荡行情间融资模式。积极创新扎实推进融券业务工作，在战略建仓、基金公司券源对接、融券平台优化等方面取得成效。股票质押业务聚焦双碳、新基建等符合国家长期政策导向的产业，客户结构得到进一步的调整优化，存量余额稳中有进。截至2022年末，公司融出资金规模达159亿，股票质押总规模为61.88亿元，其中自有资金余额为27.28亿元。
2023年展望
融资业务方面，一是不断拓展客户基数，夯实客户基础；二是以国有平台股东为基础，持续推广“信用业务+”。融券业务方面，一是推进以融券为核心的自营战略建仓工作；二是加强内部协同，推进自营券池的出借工作，并与公募基金开展深度合作；三是加速融券平台迭代更新，为后期业务推广和客户培育提供交互媒介。质押业务方面，一是聚焦符合国家长期导向的产业，进一步做大自有资金业务；二是加强与投行和投资子公司的业务协同，为企业、大股东、股权激励对象提供综合融资服务。
（六）期货业务市场环境
2022年，全国期货市场累计成交量为67.68亿手，累计成交额为534.93万亿元，同比分别下降9.93%和7.96%；全行业客户权益为14，808.62亿元，同比增长25%；全国150家期货公司营业收入401.58亿元，同比下降18.81%；手续费收入246.62亿元，同比下降21.70%；营业利润141.32亿元，同比下降19.54%；净利润109.89亿元，同比下降19.82%，四大经营指标均处在下降区间。（数据来自期货业协会，2022）
经营举措及业绩
2022年，公司通过参股公司永安期货开展期货业务。永安期货克服市场波动和市场竞争等不利影响，全年未发生重大经营风险，坚定重塑核心竞争力。具体而言，经纪业务力争规模和效益平衡；风险管理业务开拓新模式，营业收入保持稳定；财富管理业务稳住客户投资信心，投研生态体系逐步优化；国际业务落地首单RQFII商品期货交易；战略投资业务开辟新赛道，携手大产业、大集团、大资金打造产融资源整合平台。2022年，永安期货境内期货代理交易成交手数2亿手，成交金额16.1万亿元。报告期末，客户权益为455.48亿元，日均权益继续保持增长。
2023年展望
2023年，永安期货将围绕打造衍生品投资银行这一战略目标，着重开拓仓储物流业务，夯实大宗商品投行基础，将风险管理业务的触角延伸至供应链上下游；着重强化产投研一体化，提升大类资产配置能力，提升研究成果转化能力，拓展CTA、FOF产品投资范围；积极构建战略投资体系，强化产融资源整合能力，在浙江“415X”产业集群中选准赛道、拉长长板。
（七）境外证券业务市场环境
2022年，港股市场延续了2021年的弱势，恒生指数震荡走低，创下了近11年的新低，而恒生科技指数也一度跌至3，000点以下，创下了近5年的新低，截至12月末，恒生指数、恒生科技指数年度跌幅分别为15%、27%；港股IPO企业数量持续下滑，全年累计上市98家，数量创下2014年以来的新低。（数据来自Wind，2022）
经营举措及业绩
2022年，公司通过全资境外子公司财通香港开展境外证券业务。财通香港资管业务、投行业务、经纪业务均保持稳定，融资业务、投资业务有序压降规模，同时积极探索业务转型，开拓新业务领域，着力布局固定收益业务。
2023年展望
2023年，财通香港将结合“服务浙江“和“业务转型“两大使命，通过协同创新提升专业能力，为企业全生命周期服务提供跨境专业支撑。一是发挥窗口和桥梁功能，全面服务地方政府、浙江企业境外融资需求，增加跨市场融资的服务产品，提升多层次资本市场的服务能力，助力浙江科技创新型企业境外上市。服务浙江广大居民境外配置需求，提升跨市场产品创新能力；二是依托集团化大协同，逐步实现业务结构转型，加大与公司投行条线的协同，做实境内外投行团队联动机制，加大与公司投资条线和各子公司的协同，力争在跨境业务、境外债券实现创新突破。
（八）基金业务市场环境
截至2022年末，公募基金资产管理规模26万亿元，同比增长1.72%；公募基金数量10，576只，同比增长13.87%。其中，非货币基金规模约16万亿元，同比萎缩3.23%；权益类基金虽经历调整，但已明显回暖；债基年末规模缩水，全年仍取得正增长。（数据来自中国证券投资基金业协会，2022）
经营举措及业绩
2022年，公司通过参股公司财通基金开展基金管理业务。2022年，财通基金贯彻落实“补齐短板、做深特色、数字赋能、服务大局”的发展战略，积极布局业务转型，全面深化组织变革，实现了管理规模和经营业绩的稳步提升。截至2022年底，总资产管理规模为1，112亿元，管理规模再破千亿大关，比年初增长8.59%；实现公募基金管理规模595亿元，非货公募管理规模430亿元，专户管理规模517亿元，公募基金规模不断增长。定增业务继续保持领先地位，定增中标数量、金额稳居市场第1。2022年新设立定增产品349只，累计吸收资金158.46亿元；参与定增项目177个，累计参与金额350.21亿元，同比增长22.34%。定增量化对冲系列业绩领先市场同类产品。
财通基金2022年基金业务经营情况如下表所示：
数据来源：公司内部统计，2022年度2023年展望
2023年，财通基金将紧扣“创新深化、改革攻坚、开放提升”三大总要求，聚焦聚力“做大规模、做优投研、做深特色、做宽渠道”的目标，重在培育、开发和布局优质产品线，全面建设投研体系，积极优化产品策略，持续做深定增特色业务，择机开拓创新专户产品，以“资产配置+投顾”服务为转型突破口，积极推进委外产品项目，推广定增量化对冲特色产品，确保管理规模有效增长。跟进公司“一本账”服务清单工作机制，与公司共享战略客户资源，服务公司“深耕浙江”战略，借助公司在浙优势，与省内大型国企等机构展开合作，做好业务渠道的存量维护和增量开拓，在定增专户、券结产品销售、TOF产品开发、短债产品持续营销等方面助力规模增长，处理好防风险与促发展，确保业务平稳和管理有效。
（九）另类投资业务
2022年，中国股权投资市场承压发展，投资和退出呈现下降态势。其中，募资总量维持稳定，新募基金数量达7，061只，同比小幅提升；在国有资本股权投资参与度加深、新基建加速布局的背景下，大型政策性基金、基础设施投资基金集中设立，推动市场募资规模维持高位。投资节奏明显放缓，2022年共发生10，650起投资案例，涉及金额9，076.79亿元，同比分别下滑13.6%、36.2%；硬科技投资成为市场主导，半导体、新能源和汽车等行业投资总量逆势上涨。退出案例数为4，365笔，同比小幅下降3.7%，被投企业IPO数量及占比同步减少，并购、股转和回购的交易热度明显提升；随着IPO项目溢价逐步降低和上市不确定性持续增加，VC/PE机构也开始调整退出策略，积极采用更加灵活、多样的退出方式以获取现金收益。（数据来自清科研究中心，2022）
经营举措及业绩
2022年，公司通过全资子公司财通创新开展另类投资业务。财通创新按照公司“137N”新发展战略，进一步提升服务大局的能力和水平，加大对浙企、浙商和长三角项目的投资比例，进一步深化内外部协同，投资业务稳中求进。2022年，完成投资项目11个，认缴投资金额合计5.1亿元。截至2022年末，累计投资股权投资项目48个，认缴投资金额合计45.38亿元，其中，累计实现8个项目IPO上市，4个项目已完成退出。2022年，财通创新实现营业收入人民币80，129.37万元，净利润人民币63，215.71万元。
2022年财通创新主要经营数据：
数据来源：公司内部统计，2022年度2023年展望
2023年，财通创新将突出稳增长和重投后，着力开展协同作战。一是做好项目储备和跟踪，适时扩大投资规模，注重把握投资节奏，积极寻求已投优质项目的追加投资机会。强化股权投资功能性和引领作用发挥，助力优质企业成长。二是打造“投后质量提升”专项工程，加强对被投企业风险指标的监控，细化投后走访要求，问需企业，提前部署应对措施，帮助解决实际困难，投后赋能再深一层。三是牢固树立“一个财通”意识，更加精准有效与公司各条线开展协同。
（十）私募股权投资基金业务市场环境
2022年，公司通过全资子公司财通资本开展私募股权投资业务。财通资本对照公司“137N”新发展战略，深入推进改革创新方案落地。一是积极推进基金产品化与募资机构化，逐步打造以科创与制造业、共同富裕母基金为主和十大标志性产业链股权基金为辅的产品矩阵，深耕新兴科技、智能汽车与新能源、新材料、新一代信息技术、生命健康、先进制造、现代农业等行业；二是深入推进投资专业化与区域化；三是深入推进内外部业务协同，重点加强与产业方、省级与地方国企、金融机构、私募机构等全面合作。截至2022年末，财通资本累计管理及服务的政府产业基金规模达398.50亿元，同比增长110%；私募股权基金实缴规模达42.62亿元，同比增长77.23%。
2022年财通资本主要经营数据：
数据来源：公司内部统计，2022年度2023年展望
2023年，财通资本将以母基金管理为引领，股权创投基金和政府产业基金双轮驱动。积极践行资本服务实业、投资驱动创新、研究创造价值，大力推进机制市场化、募集机构化、投资专业化、风控流程化、退出渠道化、协同常态化、管理数字化，着力提升资源整合与渠道构建能力、项目获取与价值判断能力、风险管控与投后赋能能力，着力打造成为全国一流的券商私募股权投资管理机构。
七、核心竞争力（一）浙江区位优势与共同富裕示范区效应深度融合，多重优势叠加增强公司发展内生动力
浙江作为全国经济强省，地处我国繁荣的长三角地区，各项经济指标处于全国领先水平。省内民营经济发达，上市公司、优质非上市企业资源众多，聚集了大量高净值客户，民间资本活跃，投资需求旺盛，为公司财富管理转型和业务机构化转型提供良好的客户保障，为公司投行业务、信用业务和资管业务再创佳绩创造了有利条件。浙江的区位优势和政策优势为公司业务发展提供良好的客户资源和广阔的拓展空间。
浙江省2022年GDP突破7.77万亿元，位列全国第四位。2020-2022年年浙江省人均可支配收入分别为5.24万元、5.75万元、6.03万元，均位列全国第3，仅次于上海与北京。公司作为财政厅实控的省属券商，坚持深耕浙江和浙江人经济，充分发挥区域经济、政策支持及平台优势，为公司业务开展抢占先机。截至2022年底，公司共有证券分支机构165家，其中浙江省内有117家分支机构，占比超过八成；公司股基成交金额在省内排第二名；投行业务方面，全年IPO承销项目过会10单，省内排名第一，其中9单均为浙江省内公司，近两年省内国企IPO市占率高达40%左右。
公司全面融入浙江省建设共同富裕示范区大局，集成运用投资、投行、财富等“3”大金融服务工具，围绕打造“5”大类标志性成果，聚焦开展“10”大专项行动，创新深化“3510”财通特色的“一企一策”助力共富模式，助力我省共同富裕先行和省域现代化先行取得阶段性进展，获评省国资委2022年度“浙江国资国企服务共同富裕最佳实践”奖。推进共同富裕，不仅是政治担当，更是公司打造一流现代投资银行的历史机遇，赋能公司未来发展的同时，也同样会反哺于此。2022年，公司销售各类共富产品97亿元以上，搭建服务企业融通发展的公益数智系统，扩面推广金服宝盘股。针对规上企业，自主研发行业领先的股权激励服务平台ESOP系统，一站式解决激励员工融资、税务递延申报、薪资筹划等问题。截至2022年底，已累计签约452家（其中366家上市公司），托管日均资产140余亿。打造山区共富的“衢州样板”，公司联合永安期货充分发挥期货市场价格发现和风险管理功能，在衢州试点开展“保险+期货”生猪项目，帮助养殖户防范价格波动风险，推动农民增收，形成金融服务“三农”创新模式。
（二）财富管理转型纵深推进，发展质效持续提升
公司扎实推进数智财富建设和行业应用创新实践，积极推动业务模式的数字化跃迁，打造多跨场景协同应用的综合金融服务系统。坚持以客户为中心，以业务创新为重点，搭建数智财富平台。2022年，公司多项财富业务指标提升，收入结构优化，机构业务收入占比提升，机构客户基数和资产规模增长。一是财富业务基本盘更夯实，多项指标跑赢市场。加强产品研究，丰富产品策略，加大市场上优质产品的引进力度，结合基金定投营销，着力普惠类产品长期持有推广，扩大公司金融产品客户基础，推动金融产品“托管+交易+券结+销售”联动工作机制，撬动银行端资产落地托管。财富业务整体收入、利润等主要业务指标以及客户数量、资产规模增速均跑赢市场，代理买卖证券业务、代销产品收入排名提升，金融产品保有量逆市增长。二是机构客户数量与规模双增长，全面机构化转型提升发展动能。通过持续推广“信用业务+”模式，大力拓展两融客户基数，利用集团化资源拓展基础券源池，融券券源协同业务取得较大进展，推动市场排名稳步前进；股票质押业务客户结构进一步优化。券结、托管等新业务快速发展，托管产品数较去年翻番。积极横向联动，总部-分支机构协同为银行、信托等机构提供资产配置服务，加强与第三方、上市公司的合作，成功推动多个机构项目落地；扎实开展私募策略深度研究、私募策略专场路演，深耕资产端，做好优质机构挖掘与靠前赋能工作；加强同业协同，与浙江农村商业联合银行开展“固收+”公募基金定制及联合代销合作。基金投顾签约规模、渠道数量、策略业绩稳步提升，服务资产规模超21亿元，代表权益策略跑赢同期95%偏股公募基金。公司总体机构业务收入占比提升，机构客户基数和资产规模增长。三是客户基数与客户质量双提升，践行普惠金融服务。存量激活与新增开拓双管齐下，对存量客群进行分层筛选画像，提供针对性服务；互联网渠道新增开户数及有效转化增长显著，线上新增开户较去年增长46%，APP应用市场新增激活用户数51.6万户。客户质量持续提升，加大高净值客户的引进和培养，加大私募机构引入，加深同业和上市公司开拓，利用智能算法交易服务，满足头部量化机构交易需求，推进智能算法服务，实现PB业务发展。大力推进“共富”理念产品设计与落地，加大固收+产品以及TOF产品的设计，践行普惠金融服务，引入财通证券资管财赢共富系列（共富通产品9只）、ESG债券系列等产品，降低费率，提高客户超额分润比例，打造更多层次的收益区间以满足不同客户群体的需求，全年累计销售共富类产品97.4亿元。四是省内外网点布局持续优化，助推综合金融服务提档升级。优化省内网点布局并加强团队服务覆盖面，有效提升对优质区域、优质市场和优质客户的渗透力，助推品牌影响力及市场竞争力升级。持续推进省外重点核心区域的战略布局，积极推动省外分支机构融入当地浙商、服务当地浙商，搭建围绕浙商的金融服务网络，延伸金融服务半径，加大长三角及其他重要中心城市等区域分公司的资源投入，逐步建立深耕浙江、辐射长三角、服务全国的金融服务体系。推进分公司综合化改革，杭州分、上海分和江苏分陆续实施“小财通”试点方案，推动综合化经营。
（三）资本市场改革深化，投行业务实现跨越式发展。
公司投行业务加快由保荐通道向企业全生命周期综合金融服务转型升级，重点打造特色化、差异化竞争优势，推进项目型投行升级为平台型投行。夯实“浙江地域+科创业务”双竞争优势，深化省内区域网格化全覆盖，持续深化与省属企业、产业集团、龙头链主企业的业务合作，加大服务创新力度，完善全周期、全链条服务体系。一是服务模式创新落地，品牌建设和影响力大幅提升。聚力打造“科创投行国资投行共富投行”特色名片，寻求差异化发展路径，持续深耕浙江和浙江人经济，深耕企业全生命周期陪伴成长，深耕山区县跨越式高质量发展，展现财通作为省属金融国企的责任和担当。2022年，公司投行走访企业近1，300家次，为近200家客户提供综合金融服务，全年为客户融资715.63亿元，2022年IPO过会数量位列浙江第一。获得中国证券业协会证券公司公司债业务执业能力A类评价，国家发改委企业债主承销商信用评级跻身行业前十，再获A类评级，并荣获第十五届“新财富最佳投行评选进步最快投行”。成立服务专班，积极推动企业全生命周期服务全链条业务落地，以新三板业务为切入点，探索优化总分联动模式，签约综合金融服务协议11家。二是股权业务实现历史性突破，债券业务逆势增长。股权业务取得IPO过会两位数佳绩，2022年，过会10单，过会率100%。浙江过会9单，市占率11.39%，创历史新高。积极服务专精特新企业，累计帮助7家专精特新企业过会，其中3家完成发行。2022年，完成IPO项目4单，再融资项目3单，重大资产并购重组项目2单，重大资产重组独立财务顾问、北交所上市家数、创业板过会家数等多项细分领域进入行业前10，获得北交所执业质量第一档评价结果。多项细分领域位居浙江首位：IPO过会数量省内第一，创业板IPO过会数量省内第一，北交所上市数量省内第一。债券业务逆市增长，省内承销市占率创新高。债券承销规模达675.67亿元，行业排名提升2位至17位。省内承销市占率创历史新高，排名跻身前3，省内企业债、公司债承销508.02亿元，省内市占率13.11%，位列浙江第三。企业债承销119.95亿元，行业排名11位，债券业务2022年立项数量较2021年增长80.85%。三是大力服务区域发展和产融协同，做国资国企顾问和地方政府的智囊团。全国首创构建投行指挥系统——战略投行总部，形成方向性指导，落地“集团军”打法。整合公司内外部资源，提供差异化精准服务，2022年，与台州及省内20个县（市）区政府完成签约，为国有企业和地方政府平台累计融资达684.12亿元。探索“113N”省属国企产融协同新模式，帮助降低融资成本，优化财务结构，提升市值。
（四）持续完善集团军作战协同增效机制，发挥核心业务竞争优势，构建“投行+投资+财富”联动发展新财通。
公司旗下拥有永安期货、财通证券资管、财通基金、财通香港、财通资本、财通创新等重点参、控股公司，在各自细分领域均具有一定的优势和特色。公司加快建设统一的客户服务和管理体系，建立业务协同“一本账”，依托“全员营销”拓宽协同模式，推进公司治理集团化和协同增效，强化协同文化宣导，积极营造集团化良性协同氛围。一是全面支持参控股公司高质量发展。进一步完善子公司管理制度体系，全力支持子公司创新发展、做强做优。充分支持和保障子公司市场化运作机制，加强资源共享和业务联动。二是积极推进上海业务总部建设。在布局优化、队伍建设、场地升级等方面实现突破，加快推进公司在沪各业务团队及子公司资源整合，有效发挥集中优势，探索加强机构业务集聚，立足上海，服务长三角，形成“投行+投资+财富”三驾马车领跑、“资管+研究”双翼驱动的发展新格局，提升协同效应。三是持续强化核心业务竞争优势。期货业务方面，永安期货积极应对剧烈震荡行情，分类监管保持行业最高评级，经纪业务权益再创新高，期现业务在严控风险前提下，营收保持较高水平。资管业务方面，财通证券资管规模和盈利都实现逆市攀升，资管业务收入连续4年稳居行业前10，全年斩获26项行业荣誉。基金业务方面，财通基金管理规模达到1，112亿元，公募规模创历年新高，10年权益业绩领跑市场，定增中标数量和金额稳居市场第1。投资业务增长有力，地区产业聚焦有质有效，启动“扩投资增活水”攻坚行动，全年各类投资规模（含撬动投资）超过1800亿元。财通资本、财通创新强化协同，“募投+直投”机制进一步优化，券商特色的“母基金+子基金”基金招商和投资新模式加快构建，浙企、浙商项目投资占比不断加大。财通资本积极推进基金产品化与募资机构化，基金产品矩阵初步成型。中标7支地方政府产业母基金的受托管理，政府产业基金管理规模近400亿元，股权基金实投规模近40亿元，同比实现双翻番，项目投资与退出步入新常态。财通创新扎实推进投资专业化与区域化，全力提升投资质效，成立以来累计撬动投资金额211亿元。国际业务方面，财通香港加强境内外业务联动，推动完成12单境外债券的承销发行，融资金额达110亿元，有效服务地方经济发展。
（五）数字化改革稳步推进，创新发展能力有效增强。
公司强化数字化改革顶层设计，加速金融科技赋能，落地“数智财通”应用场景，实施数字化改革“1+3+N”协同创新体系，丰富“1314N”数字化工具箱。一方面夯实数字“基础设施”平台，搭建“数据底座”，打通数据壁垒，另一方面聚焦业务机构化、全生命周期服务两个目标积极打造数字平台，优化ITBP机制，提升科技与业务的沟通效果，着力构建用户为本、员工为本的发展生态，落地八个数字化标志性成果。赋能业务发展和管理提升，提高客户和员工体验。全力建设直接融资生态数字化系统，积极融入数智化金融运行体系建设，着力打造“浙里易投”直接融资生态系统，为科技型企业和专精特新企业提供精准便捷高效的直接融资服务，助力打造三大科创高地升级版，优化投融资环境，提升招商引资效率，增加生态用户的获得感。
（六）合规风控体系持续完善，护航公司稳健发展。
公司不断提升合规及风险管理能力建设，高度重视各项业务的稳健经营，建立起全方位多层级的合规风控体系，制定了完备的合规风控制度，实现了对各项业务及其各个环节合规风控的全覆盖。2022年，公司努力平衡稳健与创新的关系。风险管理体系建设持续深化。重点实施资本并表项目，实现关键风控指标集团一体的系统监测。完善公司信用风险管理体系，构建集团客户授信管理机制，优化母子公司风险管理分级授权管理。合规管理效能持续提升。建立集团分类评价协同工作机制，全面落实重要监管新规，完善内部规章制度体系，推进“数智合规”平台建设。投行项目质控持续增强。将质量控制部升级为一级部门，完善内控框架体系，建立权责明确、相互制衡、分工合理的三道投行业务内部控制防线，优化内控工作流程，项目质量不断提升。
八、公司战略1.企业愿景：公司立足浙江，以追求卓越、争创一流为目标。坚持金融向善，坚守金融服务实体本源，始终围绕客户需求，为企业壮大、百姓富足奉献专业能力，为产业升级、区域发展提供全生命周期综合金融服务。立足科创投行、共富投行、国资投行之定位，通过不懈努力，构建投行、投资、财富“三驾马车”并驾齐驱的新财通，力争领行业之先，创一流现代投资银行。
2.核心价值观和经营宗旨：坚持“敬畏、感恩、创新、责任”的核心价值观，秉承“稳健经营协同创新唯实惟先善作善成”的经营宗旨，以实现深耕浙江、服务全国，做更懂你的综合金融服务商之使命。
3.战略体系和目标体系：2022年，省委省政府对公司新时期发展提出了“争创一流”的目标要求，为适应新时期发展需要，公司着力研究并构建了“137N”战略体系。以党建统领、打造现代投资银行为主线，全力实施“三个三”创新发展行动，在服务全局、深化改革、龙头带动、双碳落实、共富探路、风险防控、数字变革等七个方面展现更大作为，着力打造N个标志性成果。集成运用“投行+投资+财富”为三驾马车的综合金融服务工具，以争创一流的目标为向导，以服务大局的成果为导向，全力打造“四型”财通，努力争创“六个一流”，在服务浙江高质量发展建设共同富裕示范区中彰显财通新作为、新地位、新形象。具体内容如下：
“三个三”创新发展行动分别是指实施三大目标聚焦聚力行动、三大能力变革行动和三大治理机制创新行动。聚焦聚力“服务大局、争创一流、除险保安”三大总目标，在服务大局上强化担当，坚持深耕浙江与服务全国并进，服务质量和效益提升并举。通过投行、投资、财富等金融工具，实施财富管理助力共富、支持“碳达峰、碳中和”重大战略等一系列专项行动，努力落地成果、创出模式、形成经验。在争创一流上对标进位。瞄准“十四五”争创一流券商目标，加快推进投行、股权投资业务发展，撬动更多资金、资产、资源助力共同富裕示范区建设。积极推动期货、资管、定增等财富管理特色优势保持领先，数字化改革走在行业前列。在除险保安上夯实基础。平衡好风险防控与业务发展间的关系，筑牢监督防线，确保公司不发生重大经营风险，员工不发生重大廉洁从业风险，并强化除险保安的数字化支撑。
“三驾马车”是指投行、投资和财富。在“打造一流现代投资银行”发展主线的基础上，我们要全力构建“投行+投资+财富”三驾马车并驾齐驱的新财通：通过投行积极拓宽“融”的渠道，服务实体经济直接融资，灌溉更多企业让经济活起来；通过投资扩大“投”的效应，发挥国有资本引领撬动作用，依托产业投资释放更多活力机会；通过财富增强“进”的动力，切实提升居民财富效应，营造长期理性的财富生态。希望“三驾马车”的综合金融服务工具能在经济社会中发挥出功能，促进企业发展有活力，就业稳定有保障，居民财富有提升。
“四型财通”是公司以争创一流的目标为导向，在十四五期间全力将公司打造成为科创型财通、服务型财通、平台型财通、变革型财通。
1.聚力打造“科创型财通”，强力助推创新深化，更好服务数字经济创新提质“一号发展工程”。一是支持科技型企业和专精特新企业“凤凰行动”。主动对接“415X”先进制造业集群培育工程，围绕“415X”先进制造业集群和专精特新企业开展投行业务。二是组建科创和专精特新类专项基金。主动对接“415X”先进制造业集群培育工程和“315”科技创新体系建设工程，“十四五”时期力争组建科创与制造业类市场化股权投资基金，重点投向数字经济创新提质“一号发展工程”项目、先进制造业项目、“鲲鹏行动”人才计划以及之江实验室、西湖大学等省以上科创平台科研成果转化项目，推动“科技—产业—金融”良性循环。三是建设全省直接融资生态数字化系统。积极运用数智工具，优化完善企业全生命周期数字化平台，优化推广金服宝盘股，开发推广金服宝中小微。着力打造“浙里易投”直接融资生态系统，为科技型企业和专精特新企业提供精准便捷高效的直接融资服务，助力打造三大科创高地升级版。面向全省推广“浙里易投”，盘活三端生态伙伴的参与度，优化投融资环境，提升招商引资效率。
2.聚力打造“服务型财通”，强力助推改革攻坚，更好服务营商环境优化提升“一号改革工程”。一是深入实施“千人进千企融千亿”专项行动。主动对接融资畅通工程，开展“雄鹰伴飞”计划，深耕企业全生命周期服务，增厚IPO储备塔基，支持更多市场主体走向资本市场，加大对全省战略项目的融资保障，为浙江打造营商环境最优省提供金融助力。二是深入实施“3510一企一策助力共富”行动。主动对接山海协作工程和“千万工程”，深耕山区海岛县跨越式高质量发展，新组建共富类股权投资基金，开发销售惠及百姓的优质共富理财产品，助力“扩中提低”。三是全面融入全省数字化改革。主动对接全省公共大数据平台，迭代升级“1231”数智财通体系建设，实施以“1314N”数字化工具箱为核心的数字化改革“一本账”，夯实数字化改革基础，巩固、完善、优化数字化平台项目。
3.聚力打造“平台型财通”，强力助推开放提升，更好服务“地瓜经济”提能升级“一号开放工程”。一是构建与地方政府协同合作“一本账”机制。与地方政府的战略合作扩面增效，主动对接有效投资“千项万亿”工程，着力扩大公募REITs、ABS等融资规模，受托管好地方产业基金，重点支持重大项目招商引资和重要开放平台提能升级。二是构建与同业机构协同合作“一本账”机制。与银行、私募等同业机构共同策划和提升服务企业的产品和能力，探索特色化同业机构客户服务及合作模式，为企业注入更多金融活水。三是构建与链主企业协同合作“一本账”机制。与省工商联、浙商总会、浙商研究中心以及链主型企业等建立战略合作机制，以链主企业协同合作为“牛鼻子”，支持主导产业与链主企业做强做大，更好延伸服务至上下游企业，助力形成“高大上、链群配企-链-群”协同发展格局。
4.聚力打造“变革型财通”，全力争创全国一流，更好提升服务“三个一号工程”的能力。一是创新深化功能定位。力争到“十四五”期末把财通打造成为“投行+投资+财富”三驾马车并驾齐驱的新财通，投行IPO和债券融资影响力排名双双进入全国前列，期货、资管、基金定增和直投等优势业务保持全国领先，跨入全国一流现代投资银行行列，为更好服务大局提供一流能力支撑。二是改革攻坚治理体系。强化“一个财通”意识，构建协同、集成、高效的集团军作战模式，打造科创投行、国资投行和共富投行三张特色业务金名片，建立健全战略解码机制、分类考核机制、激励约束机制，营造“大合唱、大解题、大闭环”的一流干事创业氛围。三是开放提升制胜未来。强化资源集成和协同增效，与全省各地政府和监管部门、同业机构、链主型企业开展更广泛的协同合作，拓宽发展空间，提升发展效益，做到防风险促发展赢未来。
“六个一流”是指十四五期间，公司要争创一流、争先进位，应聚焦实现“一流投行影响力、一流投资竞争力、一流财富支撑力、一流风险防控力、一流数字引领力、一流党建统领力”六个一流目标。
1.一流投行影响力。以打造科创、国资、共富“三个投行”为引领，聚焦“415X”先进制造业集群和专精特新企业，聚焦增量项目过会，聚焦国资国企，聚焦高等级债，聚焦民企产业债，实现从项目型投行向平台型投行的转变。争取十四五末省内IPO个数和省内债券规模市占率达到领先地位；IPO项目个数和债券承销规模全国排名双双进入前列。
2.一流投资竞争力。投行、投资、投研“三投联动”机制发挥重要保障，有效撬动社会投资，争取十四五末财通创新、财通资本净利润排名进入行业前列，基金招商上要有更好的显示度；自营业务投资能力取得显著提升，增强可持续增长能力。研究所综合实力进入行业前列。
3.一流财富支撑力。财富条线要沿着“1平台、2机制、3计划”的路径，顺利完成业务机构化转型与分公司综合化改革。争取十四五期末实现公司客户资产规模突破万亿大关，机构业务收入占比达到30%以上；期货业务在行业持续保持领先优势；财通证券资管业务排名确保行业前列、力争突破；财通基金和财通香港的核心竞争力显著提升。
4.一流风险防控力。确保公司不发生重大经营风险，员工不发生重大廉洁从业风险。
5.一流数字引领力。金融科技投入与转化并重，全面建成“1231”数智财通体系和“1314N”数字化改革工具箱。信息技术投入强度跻身行业前列，信息技术投入占营业收入的比例排名持续保持行业前列。
6.一流党建统领力。公司的党建品牌在省属国企行列中获得优秀等次。企业文化更加深入人心，确立形成文化自觉和文化自信。公司治理更加完善，上市公司信息披露评价优良。高学历人才占比迈上新台阶，高层次人才队伍持续扩大，集团发展更有保障。
